医院财务尽调的主要逻辑

1.医院财务尽调的主要逻辑

 

医疗行业尽调逻辑与一般行业尽调逻辑相似，其主要逻辑如下。

 

首先，我们需要了解医院的基本情况（包括医院的类型、主要部门、股东、管理、经营等）、业务情况（包括门诊、住院全套流程、设备采购流程、患者登记、诊疗、支付费用流程、医疗保险结算流程等）、内部控制管理（医院相关制度及实施情况，包括医院会计准则、现金结算制度、采购库存制度、员工管理制度等）。

 

其次，在了解医院的基本情况、业务和内部控制管理情况后，从“欺诈三角形”（机会、压力、借口）分析可能存在的风险点。如果投资者设置了业绩赌博条款，可能有增加收入、减少成本和成本、增加利润的动机；缺乏内部控制系统和未使用电子结算系统的投资者可能有内部欺诈的机会；对于工资明显低于行业平均水平的医院，医生和管理层可以合理化接受红包。对于上述可能存在的风险，我们需要关注后续的调整。

 

第三，根据判断可能出现的风险点，采用观察、询问、现场体验、计算分析、比较分析、趋势分析、库存、抽查凭证等多种方法进行确认。注意方法应用的随机性和突然性，以及反复的差异确认，以得出更准确的结论。

 

2.医院财务尽调的主要方法

 

医疗服务业是一个典型的政策导向型产业，受到国家政策法规的严格控制。财务尽职调查人员在进行尽职调查前，应熟悉相关医疗行业的政策法规、与医院经营相关的财税法律法规和当地相关监管政策。在医院财务尽职调查过程中，要注意以下几点：现金科目（现金控制）、应付职工工资（合规性和成本确认的准确性）、收入确认的真实性和准确性、成本的合理性等。

 

2.1现金验证

 

医院结算方式有其特殊性。现金和银行卡收入是医疗收入的主要组成部分。现金具有面额小、频率高、不均匀的特点，给现金验证带来了很大的问题，也给现金欺诈（账外现金、现金支付、私人卡收付）带来了机会。

 

在医院调整过程中，需要首先获取医院相关现金管理制度，了解医院注册、定价、结算、收费、账户、对账流程，随机选择部分患者信息，通过测试提取过程中关键节点文件，核实管理制度的实施情况；重点关注未在线ERP系统或ERP系统流程中存在明显缺陷的医院，使用股东私人银行卡收取服务收入，可通过现场访问、询问、库存、随机抽查收据存根核对等方式验证其真实性。

 

2.2应付职工工资的核查

 

首先，对于营利性医院，重点关注工资与行业平均工资的比较。工资过低会造成人员流失，医生是否全额缴纳社会保险和公积金，是否按最低标准缴纳社会保障和公积金，是否以费用报销的形式取代工资。并在尽职调查时，可以通过与医生、护士、管理人员的采访随机交替确认。

 

其次，对于非营利性医院，重点关注薪酬的准确性，特别是对于外部资本投资的非营利性医院。由于政策监管的限制，资本方经常通过虚构员工人数、高薪、高福利等方式伪装分配公司财产。

 

2.3收入验证

 

首先，验证收入确认的完整性。通过交叉测试验证收入的完整性，根据医院的相关流程，随机选择若干业务，根据业务发生到财务账户的全过程进行渗透验证。例如，财务尽职调查人员可以在医院注册的ERP系统中随机选择3个～4名患者的注册信息，按流程核对注册划价、文件结算、财务系统收入确认、现金日记账、银行日记账（网上银行）是否完整、记录结果是否准确等。同时，财务尽职调查人员随机抽取若干收入金额，核对相应期间银行日记账借方金额，比较是否一致，确认是否少记、遗漏。

 

二是验证收入确认的准确性。在实践中，许多医院根据现金收入确认收入，主要表现为预收医疗资金直接确认当期收入、未收医疗资金不确认收入，以及部分非医疗服务项目的收入。尽职调查人员可以根据收入明细账中的上述问题，采用权责发生制进行恢复。对于实际采用收付实现制度确认收入的医院，尽职调查人员应重点关注和计算大量预收医疗资金，恢复报告期内目标企业的实际收入水平。

 

2.4费用的准确性

 

医疗费用科目是医院尽职调查中存在较多问题的科目。尽职调查人员可以利用科目余额表中费用科目的细节，对今年的变化进行比较分析，检查异常费用的原始凭证。

 

首先，成本细节的分类是否发生了变化。根据比例原则，直接提供医疗服务的医务人员的工资应在医疗业务成本中计算，而许多医院的成本核算相对混乱，错误或故意使用管理费计算医务人员的工资和福利，导致业务毛利率过高。

 

第二，摊销和折旧金额是否准确。医院装修费用通常采用长期摊销费用，大型医疗设备的折旧根据使用部门的不同计入成本或管理费用。全面调整人员需要获得医院固定资产清单，了解折旧计提政策和期限，明确具体使用部门。不符合会计政策、税法及相关管理规范的设备折旧，应估计规范后对医院利润的可能影响。

 

第三，不合理的费用报销。医院科室主任、医生、护士、行政管理人员的高频报销需要重点关注。这种报销通常以学术会议费、招待费、通讯费、膳食补贴等名义发放。尽职调查人员需要计算相关人员报销金额是否符合标准，这种报销很可能是伪装的工资和福利。

 

第四，其他奇怪的费用明细。尽职调查人员需要注意过于简单、模糊、异常经营所需的费用明细（如会议费、服务费、咨询费等）。可以提取原始凭证查看，并向当事人询问具体内容。

 

以上是作者在实际操作过程中发现的医院投资和财务调整的重点。由于经济发展水平与地方政府主管部门的认识不同，医院的管理政策也不同。此外，我国医疗服务体系复杂，法律规范和政策文件较多，有的甚至相互矛盾。投资机构在对医院项目进行尽职调查时，应提前了解相关政策文件，了解当地主管部门的监管要求，分析不同医院面临的个人情况，以达到顺利收购的目的。